梦若神机股票专栏-再谈通胀逻辑

27人参与 |分类: 配资炒股|时间: 2020年08月13日

再谈通胀逻辑。神机7月初强调过,通胀将是股市最后的逻辑,而大多数人并没有真正理会真实含义。

首先,看空是大格局。无论是宏观体系的流动性,还是货币杠杆率,都远远大于实际需求,后期货币政策要收缩,流动性将主要受货币乘数的影响而下降,即使货币总量不降,流动性也得降低。

其二、看多通胀概念。即使后期流动性降低,那么也远远产出实际经济需求,溢出的流动性必然演化为通胀。以农产品和大宗商品领域为主。

其三、一升一降一平。前期热门大消费、科技股、券商股看空,农产品和大宗商品看涨,强周期的股票看平。

神机有言,看空不是空仓,只是流动性水位降低,引发的高估值降低,而低估值并没有下跌空间。